Sébastien Mazille
Gérant
RICHELIEU AMERICA
FR0013456886 (F EUR)
Un fonds cœur d’allocation sur les actions américaines pour des portefeuilles diversifiés
Richelieu America est un fonds d’actions américaines avec un processus clair et un positionnement cœur de portefeuille s’adaptant aux différentes phases des marchés actions.
Le fonds est composé de deux poches, qui évoluent entre elles en fonction de nos vues de marchés mais également des convictions d’investissement que nous pouvons avoir.
Une première poche qui représente entre 50% et 80% des actifs et qui est l’assise de la gestion s’inspire du Standard & Poors Aristocrates et privilégie les entreprises qui ont démontré leur capacité à faire croître leur dividende dans le temps. Contrairement au S&P Aristocrates, qui analyse la croissance des dividendes sur 25 ans, nous le faisons sur une période de 15 ans afin d’avoir un réservoir de valeur plus large et moins de biais sectoriel. Cette séquence de temps inclut une crise financière majeure ainsi qu’une crise sanitaire importante. Les sociétés qui réussissent à faire croître leur dividende sur une si longue période sont généralement très bien dirigées, ont une vision à long terme de leur business et des évolutions de leur activité.
Une deuxième poche, multithématiques cette fois, est présente, allant de 20% à 50% des actifs et nous permet de nous exposer aux enjeux de demain. Il est important de pouvoir s’adapter dans un monde en perpétuelle évolution. Il s’agit d’une approche croissance, constituée d’entreprises impactant structurellement le monde qui nous entoure dans les domaines de l’innovation technologique, l’urbanisation, les changements démographiques et sociétaux, les modes de consommation, ou les événements ponctuels de marché. Richelieu America est géré par le stratégiste et allocataire d’actifs du Groupe Richelieu, Alexandre Hezez.
Les moteurs de performance du fonds sont donc les suivants :
- L’allocation entre la poche cœur et multi thématique
- Le choix et le poids alloué à chaque thématique
- L’ADN historique de Richelieu Gestion en termes de stock picking de conviction.
Depuis le 15 mai 2020, nous avons adapté notre gestion aux enjeux extra-financiers, à travers une approche Best in class. Ainsi, le fonds investit dans les 80% d’émetteurs les mieux notés de son univers selon des critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance (ESG).
Le fonds est classé Article 8 au sens de la réglementation SFDR.
Au 3 juillet 2025
Valeur liquidative
156,00 €
Actifs sous gestion
27,20 M $
Performance ytd
-8,50 %
Performance 1 an
-3,66 %
Profil de risque et rendement (SRI)
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
Équipe de gestion
Alexandre Hezez
Gérant
Caractéristiques
-
Classification AMF
Actions internationales. Le FCP est en permanence exposé à hauteur de 60% minimum de l’actif net aux marchés actions nord-américains.
-
PEA
Non
-
SFDR
Article 8
-
Date d'origine
10 décembre 2019
-
Indicateur de référence
Bloomberg United States Large & Mid Cap NR Index (dividendes réinvestis USN Index)
-
Durée de placement conseillée
> à 5 ans
Évolution de la performance
Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures
| Au 3 juillet 2025 | RICHELIEU AMERICA | Indicateur de référence |
|---|---|---|
| Valeur liquidative | 156,00 € | 200,08 € |
| Actif net global | 27,20 M $ | - |
| YTD | -8,50 % | -5,22 % |
| Performance 1 an | -3,66 % | 5,94 % |
| Performance 3 ans | 17,73 % | 50,45 % |
| Performance 5 ans | - | - |
| Performance 10 ans | - | - |
| Volatilité 1 an | 18,14 % | 21,40 % |
Performance depuis l’origine ¹ (cf caractéristiques)
| RICHELIEU AMERICA | 56,00 % |
|---|---|
| Indicateur de référence ² | 99,20 % |
Performances annualisées ¹
| RICHELIEU AMERICA | Indicateur de référence | |
|---|---|---|
| Performance 1 an | -3,66 % | 5,95 % |
| Performance 3 ans | 5,58 % | 14,55 % |
| Performance 5 ans | - | - |
| Performance depuis l'origine | 8,33 % | 13,21 % |
Scénarios de performance au
Les chiffres indiqués comprennent tous les coûts du produit lui-même, mais pas nécessairement tous les frais dus à votre conseiller ou distributeur. Ces chiffres ne tiennent pas compte de votre situation fiscale personnelle, qui peut également influer sur les montants que vous recevrez. Ce que vous obtiendrez de ce produit dépend des performances futures du marché. L’évolution future du marché est aléatoire et ne peut être prédite avec précision. Les scénarios défavorables, intermédiaires et favorables présentés représentent des exemples utilisant les meilleures et pires performances, ainsi que la performance moyenne du produit au cours des 10 dernières années. Les marchés pourraient évoluer très différemment à l’avenir. Le scénario de tensions montre ce que vous pourriez obtenir dans des situations de marché extrêmes.
| Scénarios d’investissement pour 10 000 EUR Période de détention recommandée de 3 ans | Si vous sortez après 1 an | Si vous sortez après 3 ans | |
|---|---|---|---|
| Minimum : Il n'existe aucun rendement minimal garanti. Vous pourriez perdre tout ou une partie de votre investissement. | |||
| Tensions | Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts | 3 070,00 EUR | 1 983,00 EUR |
| Rendement annuel moyen | -69,30 % | -27,64 % | |
| Défavorable | Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts | 7 590,00 EUR | 8 508,00 EUR |
| Rendement annuel moyen | -24,10 % | -3,18 % | |
| Intermédiaire | Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts | 10 768,00 EUR | 18 026,00 EUR |
| Rendement annuel moyen | 7,68 % | 12,51 % | |
| Favorable | Ce que vous pourriez obtenir après déduction des coûts | 15 552,00 EUR | 24 460,00 EUR |
| Rendement annuel moyen | 55,52 % | 19,59 % | |
Les scénarios défavorables, intermédiaires et favorables présentés représentent des exemples utilisant les meilleures et pires performances, ainsi que la performance moyenne du produit au cours des 10 dernières années. Le scénario de tensions montre ce que vous pourriez obtenir dans des situations de marché extrêmes. Les marchés pourraient évoluer très différemment à l’avenir. Ce que vous obtiendrez de ce produit dépend des performances futures du marché. L’évolution future du marché est aléatoire et ne peut être prédite avec précision.
Documents
Les versions antérieures de la documentation réglementaire sont disponibles sur simple demande.
En application des dispositions du règlement UE N° 833/2014 la souscription des parts de ce fonds est interdite à tout ressortissant russe ou biélorusse, à toute personne physique résidant en Russie ou en Biélorussie ou à toute personne morale, toute entité ou tout organisme établi en Russie ou en Biélorussie sauf aux ressortissants d’un État membre et aux personnes physiques titulaires d’un titre de séjour temporaire ou permanent dans un État membre.
¹ Les chiffres cités ont trait aux années écoulées. Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures. Sources : internes et Bloomberg.
² L’indicateur de référence était, jusqu’au 31/12/2021, le STOXX USA 500 NR. Il a été remplacé depuis cette date par l’indice Bloomberg United States Large & Mid Cap NR Index (dividendes réinvestis USN Index).
